Hacia el Nuevo ecosistema Open Finance del Perú.
El Reglamento BaaS no es el destino. Es el primer paso hacia el ecosistema Open Finance del Perú.
La reciente aprobación del Reglamento de Banking as a Service (BaaS) por parte de la SBS marca un hito para el sistema financiero peruano. Sin embargo, considero que el mayor cambio no está en la regulación, sino en la transformación del modelo de negocio que impulsa.
Durante muchos años, los bancos construyeron su ventaja competitiva alrededor de productos financieros y canales propios. Con BaaS, la lógica cambia: las capacidades bancarias comienzan a convertirse en servicios digitales consumidos mediante APIs, permitiendo que nuevos actores creen propuestas de valor sobre una infraestructura financiera segura y regulada.
Pero BaaS no representa el punto de llegada.
Es el habilitador que prepara el camino hacia Open Banking y, posteriormente, hacia un verdadero ecosistema de Open Finance, donde datos, pagos, identidad digital, inteligencia artificial y colaboración entre múltiples actores permitirán ofrecer servicios mucho más inteligentes, personalizados e interoperables.
La evolución que visualizo para el Perú es clara:
🏦 Banca Tradicional
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🔗 Banking as a Service (BaaS)
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🌐 Open Banking
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💡 Open Finance
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🤖 Ecosistemas Digitales impulsados por Inteligencia Artificial
Este nuevo escenario redefine el papel de todas las organizaciones del ecosistema financiero.
Los bancos deberán evolucionar hacia plataformas abiertas, con arquitecturas Cloud Native, API First, Event-Driven, modelos Zero Trust y capacidades de IA que aceleren la innovación.
Las cajas municipales y rurales tienen la oportunidad de convertirse en plataformas financieras regionales, integrando comercios, gobiernos locales, billeteras digitales y nuevos servicios para impulsar la inclusión financiera.
Las fintech podrán especializarse en capacidades de alto valor —pagos, identidad digital, crédito, fraude, analítica o IA— e integrarse de forma estandarizada al ecosistema mediante APIs.
Las aseguradoras, AFP, empresas tecnológicas, comercios y entidades públicas también pasarán a formar parte de este nuevo modelo colaborativo, ampliando el alcance de Open Finance mucho más allá del sistema bancario tradicional.
El verdadero desafío ya no será únicamente cumplir con una regulación.
Será construir una Arquitectura de Confianza, donde interoperabilidad, ciberseguridad, gobierno de APIs, protección de datos, identidad digital e inteligencia artificial trabajen de manera integrada para generar confianza entre todos los participantes del ecosistema.
En los próximos años, la ventaja competitiva no estará en quién tenga más productos financieros.
Estará en quién sea capaz de orquestar el mejor ecosistema digital, conectando bancos, cajas, fintech, aseguradoras, comercios, proveedores tecnológicos y entidades públicas para crear nuevos modelos de negocio y generar valor para las personas y las empresas.
💡 En mi opinión, este es el cambio regulatorio más importante desde el inicio de la interoperabilidad de pagos en el Perú, porque transforma la arquitectura del negocio y no únicamente la tecnología.
🌍 Perú se incorpora a una tendencia que ya avanza en Brasil, Colombia, Chile y México. La próxima competencia ya no será entre instituciones financieras aisladas, sino entre ecosistemas digitales capaces de integrar datos, pagos, identidad digital e inteligencia artificial.
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¿Qué capacidades consideran prioritarias para que las entidades financieras lideren esta transición hacia Open Finance y los ecosistemas digitales?
